“虚假交易佳兆业股份 一散户投资者被定罪”

本篇文章1203字，读完约3分钟

每当实习记者繁荣起来

年4月22日，香港证券及期货事务监察委员会(以下简称香港证券监督管理委员会)官网公布，东区裁判法院裁定个人投资者严敏行虚假交易罪成立。 指控罪名后，严敏于年11月8日就佳兆业( 01638，hk )股票进行虚假交易，但否认以严格的速度告罪。 据《每日经济信息》记者介绍，这并不是严敏行首次违反《证券及期货条例》的规定，2009年证券监督管理委员会裁定，严敏行牌照暂时吊销12个月。

迄今为止有违反的先例

年5月24日，证券监督管理委员会告发罪指严敏于年11月8日买卖佳兆业股票时，共约2亿股股票认购80股，随后变更或取消9成以上认购。 证券监管委员会是指严敏行不是佳兆业股票的真正买家，他引发市场对佳兆业股票诉求的虚假或误导表象，当天抛售2408万股佳兆业股票，协助获利56.87万港元。

根据此次裁定，严敏行将被判处3个月有期徒刑，缓刑3年，并处罚金56万元港币。 罚款金额相当于他从虚假交易活动中获得的利益。 法院也命令证券和期货事务监察委员会(证券监督管理委员会)严格支付调查费3.29万港币。 案情是指，严敏行曾多次认购，藉由对佳兆业股份的指控制造虚假或误导的表象。

《每日经济信息》记者表示，这并不是严敏行首次违反《证券及期货条例》的规定，2009年8月26日，证券监督管理委员会裁定，他暂时吊销了严敏行的牌照。 期限为12个月，为2009年8月25日至年8月24日。 因为，严敏行的交易行为会导致市值操纵和虚假交易。

资料显示，严敏根据《证券及期货条例》发卡，从事受第1类(证券交易)及第2类)期货合约交易)管制的活动。 他在暂时被吊销牌照之前隶属于联合证券有限企业，以他本人的交易为首要。

之后不进行处罚

关于操作方法，证券监督管理委员会表示，严敏行采取俗称“盘点”的战略，多次变更或取消申购单，以同样的价格重新下单。 严格发行的买盘平均将前5个买盘的轮候队的累计诉求提高了30倍以上。

这些买盘大多不是实际的买盘，而是在即将运行之前或部分运行之后更改或取消。 利用虚假收购人为抬高价格，在这些价位成功抛售所有佳兆业股票后，取消所有收购。

关于同样的非真正收购(挂/(/K0/) )单)交易，熟悉香港股市的上海律师告诉《每日经济信息》记者，在a股市场上，监管机构重点处罚的一些违规事项是内幕交易或股价操纵，但(/)/K0/

该律师还表示，只列入空名单不会作为股价操纵受到处罚。 乘以空只是股价操作整体中的一部分。 因为通常这个过程是一致的。

该律师进一步指出，内地对非真正买盘的监管并不严格，要认定是否存在股价操纵嫌疑，需要综合考虑其他因素。

此外，《每日经济信息》记者就是否存在对严敏行的后续处罚等问题致电香港证券监督管理委员会。 证券监督管理委员会媒体咨询处的一位人士表示，对某些违规有相应的处罚，证券监督管理委员会对严敏行不予进一步处罚。 虽然这是他再次违反。